خيارات المتاجرة كمية

أساسيات الخيارات ما هو الخيار Options. An هو العقد الذي يعطي المشتري الحق، ولكن ليس الالتزام، لشراء أو بيع الأصول الأساسية بسعر معين في أو قبل تاريخ معين خيار، تماما مثل الأسهم أو السندات، هو الأمن بل هو أيضا عقد ملزم مع شروط محددة بدقة وخصائص. الخلط بين الفكرة وراء خيار موجود في العديد من المواقف اليومية قل، على سبيل المثال، أن تكتشف المنزل الذي كنت د أحب شراء لسوء الحظ، لديهم نقدا لشرائه لمدة ثلاثة أشهر أخرى يمكنك التحدث إلى المالك والتفاوض على صفقة التي تمنحك خيار شراء المنزل في ثلاثة أشهر بسعر 200،000 يوافق المالك، ولكن لهذا الخيار، يمكنك دفع ثمن 3،000.Now، والنظر في اثنين من الحالات النظرية التي قد تنشأ. فقد اكتشفت أن المنزل هو في الواقع مسقط رأس حقيقي من الفيس ونتيجة لذلك، فإن القيمة السوقية للمنزل يصل إلى 1 مليون لأن المالك باعت لك الخيار، وقال انه ملزم لبيع لك ث ه منزل ل 200،000 في النهاية، كنت تقف لتحقيق ربح قدره 797،000 1، 200،000 - 3،000. أثناء التجول في المنزل، تكتشف ليس فقط أن الجدران هي الساندة الكامل من الأسبستوس، ولكن أيضا أن شبح هنري السابع يطارد غرفة نوم رئيسية وعلاوة على ذلك، عائلة من الفئران فائقة ذكية بنيت قلعة في الطابق السفلي على الرغم من أنك اعتقدت في الأصل كنت قد وجدت منزل أحلامك، أنت الآن تعتبر أنه لا قيمة لها على الجانب الصعودي، لأنك اشتريت خيارا، أنت تحت أي التزام للذهاب من خلال بيع بالطبع، كنت لا تزال تفقد سعر 3000 من الخيار. هذا المثال يوضح نقطتين مهمتين جدا أولا، عند شراء خيار، لديك الحق ولكن ليس التزاما بعمل شيء يمكنك ودائما السماح لتاريخ انتهاء الصلاحية تذهب، وعندها يصبح الخيار لا قيمة لها إذا حدث هذا، تخسر 100 من الاستثمار الخاص بك، وهو المال الذي استخدم لدفع ثمن الخيار الثاني، الخيار هو مجرد عقد يتعامل مع الكامنة الأصول ل وهذا هو السبب، وتسمى الخيارات المشتقات، وهو ما يعني خيار يستمد قيمته من شيء آخر في مثالنا، المنزل هو الأصول الأساسية في معظم الأحيان، والأصل الأساسي هو الأوراق المالية أو مؤشر. القوالب ويضع نوعان من الخيارات هي المكالمات و puts. A دعوة يعطي حامل الحق في شراء الأصول بسعر معين في غضون فترة زمنية محددة المكالمات تشبه وجود موقف طويل على الأسهم المشترين من المكالمات يأمل أن الأسهم سوف تزيد بشكل كبير قبل الخيار expires. A يضع يعطي حامل الحق في بيع الأصول بسعر معين في غضون فترة زمنية محددة بوتس هي مشابهة جدا لوجود موقف قصير على الأسهم المشترين يضع الأمل في أن سعر السهم سوف تقع قبل الخيار ينتهي. المشاركين في سوق الخيارات هناك أربعة أنواع من المشاركين في خيارات الأسواق اعتمادا على الموقف الذي يتخذونه. المشترين من المكالمات. بائعي المكالمات. مشتري puts. Sellers من puts. People الذين يشترون خيارات تسمى هولدي رس وأولئك الذين يبيعون خيارات تسمى الكتاب وعلاوة على ذلك، يقال المشترين لديهم مواقف طويلة، ويقال أن البائعين لديها مواقف قصيرة. هنا هو التمييز المهم بين المشترين والبائعين. حاملي حاملي ووضع حاملي المشترين ليست ملزمة لشراء أو بيع لديهم خيار لممارسة حقوقهم إذا اختاروا. كما الكتاب و وضع الكتاب الكتاب، ومع ذلك، ملزمون بشراء أو بيع وهذا يعني أن البائع قد يكون مطلوبا لجعل جيدة على وعد لشراء أو بيع. لا تقلق إذا كان هذا يبدو مربكا - هو لهذا السبب نحن نذهب للنظر في خيارات من وجهة نظر المشتري خيارات البيع أكثر تعقيدا ويمكن أن تكون أكثر خطورة عند هذه النقطة، يكفي أن نفهم أن هناك جانبان من خيارات العقد. اللغة ل خيارات التجارة، عليك أن تعرف المصطلحات المرتبطة السوق الخيارات. السعر الذي الأسهم الأساسية يمكن شراؤها أو بيع يسمى سعر الإضراب هذا هو السعر بريك الأسهم e يجب أن تذهب أعلاه للمكالمات أو تذهب أدناه ل يضع قبل أن يمكن ممارسة موقف لتحقيق الربح كل هذا يجب أن يحدث قبل تاريخ انتهاء الصلاحية. أحد الخيارات التي يتم تداولها في تبادل الخيارات الوطنية مثل مجلس شيكاغو لتبادل الخيارات كبوي هو معروف كخيار مدرج هذه أسعار ثابتة للإضراب وتاريخ انتهاء الصلاحية يمثل كل خيار مدرج 100 سهم من أسهم الشركة المعروفة بعقد. بالنسبة لخيارات الاتصال، يقال أن الخيار يكون في المال إذا كان سعر السهم فوق سعر الإضراب خيار الخيار هو في المال عندما يكون سعر السهم أقل من سعر الإضراب المبلغ الذي هو خيار في المال ويشار إلى القيمة الجوهرية. إجمالي التكلفة سعر خيار يسمى قسط هذا يتم تحديد السعر من قبل عوامل بما في ذلك سعر السهم، وسعر الإضراب، والوقت المتبقي حتى قيمة وقت انتهاء الصلاحية والتقلب بسبب كل هذه العوامل، وتحديد قسط من خيار معقد وخارج نطاق هذا البرنامج التعليمي. أوبتيونس أساسيات كيف أوب تيونس Work. Now أن تعرف أساسيات الخيارات، وهنا هو مثال على كيفية عملنا سوف نستخدم شركة خيالية تسمى كوري S تيكيلا Company. Let ق يقول أنه في 1 مايو، وسعر سهم كوري S تيكيلا كو هو 67 وتبلغ التكلفة القصوى 3 15 مقابل استدعاء 70 يوليو، مما يشير إلى أن انتهاء الصلاحية هو ثالث يوم الجمعة من تموز / يوليه وسعر الإضراب هو 70 السعر الإجمالي للعقد هو 3 15 × 100 315 في الواقع، يجب عليك أيضا أن تأخذ في الاعتبار اللجان، ولكننا سوف ل تجاهل لهم لهذا المثال. تذكر، عقد خيار الأسهم هو الخيار لشراء 100 سهم لماذا يجب مضاعفة العقد بنسبة 100 للحصول على السعر الإجمالي سعر الإضراب من 70 يعني أن يجب أن يرتفع سعر السهم فوق 70 قبل خيار الدعوة يستحق أي شيء وعلاوة على ذلك، لأن العقد هو 3 15 للسهم الواحد، فإن سعر التعادل يكون 73 15. عندما سعر السهم هو 67، انها ق أقل من سعر الإضراب 70، وبالتالي فإن الخيار لا قيمة لها ولكن لا ننسى أنك دفعت 315 للخيار، لذلك كنت كور في وقت لاحق من هذا المبلغ. بعد ثلاثة أسابيع سعر السهم هو 78 وقد زاد عقد الخيارات جنبا إلى جنب مع سعر السهم، والآن يستحق 8 25 × 100 825 طرح ما دفعته للعقد، وربح الخاص بك هو 8 25 - 3 15 x 100 510 لقد ضاعفت أموالنا تقريبا في ثلاثة أسابيع فقط يمكنك بيع الخيارات الخاصة بك، والتي تسمى إغلاق موقفك، واتخاذ الأرباح الخاصة بك - إلا إذا كنت تعتقد أن سعر السهم سوف يستمر في الارتفاع من أجل هذا المثال ، دعونا ق يقول نحن السماح لها ركوب. من تاريخ انتهاء الصلاحية، ينخفض ​​السعر إلى 62 لأن هذا هو أقل من لدينا 70 سعر الإضراب وليس هناك وقت المتبقي، عقد الخيار لا قيمة لها ونحن الآن وصولا الى الاستثمار الأصلي من 315.لخص، هنا هو ما حدث لخيارنا الاستثمار. السعر البديل لطول هذا العقد من الأعلى إلى الأدنى كان 825، والتي من شأنها أن تعطينا أكثر من ضعف الاستثمار الأصلي لدينا هذا هو الرافعة المالية في العمل. إكسيرسينغ مقابل التداول خارج حتى الآن تحدثنا عن الخيارات كما الحق في شراء أو بيع ممارسة الكامنة هذا صحيح، ولكن في الواقع، فإن غالبية الخيارات لا تمارس في الواقع. في مثالنا، هل يمكن كسب المال عن طريق ممارسة في 70 ثم بيع الأسهم مرة أخرى في السوق في 78 ل الربح من 8 سهم يمكنك أيضا الحفاظ على الأسهم، مع العلم كنت قادرا على شرائه بسعر مخفض إلى القيمة الحالية. ومع ذلك، فإن غالبية أصحاب الوقت تختار أن تأخذ أرباحها عن طريق التداول خارج إغلاق موقفهم وهذا يعني أن ويبيع الكتاب خياراتهم في السوق، ويشتري الكتاب مواقفهم مرة أخرى لإغلاق وفقا ل كبوي، يتم ممارسة حوالي 10 من الخيارات، يتم تداول 60 خارجا، و 30 تنتهي قيمة. القيمة الجوهرية وقيمة الوقت في هذه المرحلة فإنه يستحق شرح المزيد عن تسعير الخيارات في مثالنا سعر قسط من الخيار ذهب من 3 15 إلى 8 25 ويمكن تفسير هذه التقلبات قيمة الجوهرية وقيمة الوقت. بشكل أساسي، الخيار s قسط هو القيمة الجوهرية قيمة الوقت تذكر، إنتيرينسي c هي القيمة في المال، والتي، لخيار الاتصال، يعني أن سعر السهم يساوي سعر الإضراب القيمة الزمنية تمثل إمكانية الخيار زيادة في القيمة لذلك، فإن سعر الخيار في مثالنا يمكن التفكير في ما يلي. في خيارات الحياة الحقيقية تقريبا التجارة دائما فوق القيمة الجوهرية إذا كنت أتساءل، اخترنا فقط الأرقام لهذا المثال من الهواء لإثبات كيفية عمل خيارات. الحصول على أساسيات تحت سقف الخاص بك قبل أن تحصل في سعر game. The خيار، والمعروف باسم قسط، واثنين من المكونات الأساسية القيمة الجوهرية وقيمة الوقت فهم هذه العوامل أفضل يمكن أن تساعد التاجر تمييز أي. يمكن أن تكون الإضافات إضافة ممتازة إلى محفظة معرفة كيف لتبدأ. المحركات الرئيسية لسعر الخيار s هي السعر الأساسي للسهم الحالي، والقيمة الجوهرية للخيار، وقته لانتهاء الصلاحية والتقلب. تعلم أهم ثلاثة مخاطر وكيف يمكن أن تؤثر عليك على أي من جانبي خيارات التجارة. لمحة موجزة عن كيفية توفير من استخدام خيارات الاتصال في محفظتك. التعلم لفهم لغة سلاسل الخيارات سوف تساعدك على أن تصبح تاجر أكثر استنارة. للحصول على أفضل عائد ممكن على خيارات التداول الخاص بك، فمن المهم أن فهم كيفية عمل الخيارات والأسواق التي يتاجرون بها. القول المأثور تعرف نفسك - و تحمل المخاطر الخاصة بك، الخاصة بك الكامنة، وأسواقك - ينطبق على خيارات التداول إذا كنت تريد أن تفعل ذلك الربحية. أسئلة وأجوبة. عندما كنت وجعل دفع الرهن العقاري، والمبلغ المدفوع هو مزيج من رسوم الفائدة وسداد أصل أكثر من. تعلم التفريق بين السلع الرأسمالية والسلع الاستهلاكية، ونرى لماذا تتطلب السلع الرأسمالية المدخرات والاستثمار. المشتقات هو عقد بين اثنين أو أكثر الأطراف التي تستند قيمتها إلى الأصول المالية المتفق عليها. الخيار الاقتصادي خندق، صاغ وشعبية من قبل وارن بافيت، يشير إلى القدرة التجارية للحفاظ على مزايا تنافسية. فريكو أسئلة وأجوبة. عندما تقوم بإجراء دفع الرهن العقاري، والمبلغ المدفوع هو مزيج من رسوم الفائدة وسداد أصل أكثر من. تعلم التفريق بين السلع الرأسمالية والسلع الاستهلاكية، ونرى لماذا تتطلب السلع الرأسمالية المدخرات والاستثمار. المشتقات هو عقد بين طرفين أو أكثر تستند قيمتهما إلى أصول مالية متفق عليها. ويشير مصطلح الخندق الاقتصادي، الذي تم صياغته وشعبيته من قبل وارن بافيت، إلى قدرة تجارية على الحفاظ على مزايا تنافسية. الخيار الخيار. الخيار خيار الاتصال هو عقد الخيار الذي يكون للمشتري حامل الحق ولكن ليس الالتزام بشراء كمية محددة من الضمان بسعر سعر الإضراب المحدد في غضون فترة زمنية محددة حتى انتهاء صلاحيتها. بالنسبة للبائع البائع من خيار المكالمة، فإنه يمثل التزام ببيع الضمان الأساسي بسعر الإضراب إذا تم ممارسة الخيار يتم دفع كاتب خيار المكالمة لأخذ قسط من المخاطر المرتبطة ب أوبل خيارات شراء الأسهم، يغطي كل عقد 100 سهم. شراء خيارات الاتصال. شراء الشرائية هو أبسط طريقة للتداول خيارات المكالمة التجار المبتدئين غالبا ما تبدأ خيارات التداول عن طريق شراء المكالمات، ليس فقط بسبب بساطته ولكن أيضا بسبب عائد الاستثمار كبير ولدت من الصفقات الناجحة. أمثال المبسطة. تفوق الأسهم من شركة شيز يتداول في 40 عقد عقد الدعوة مع سعر الإضراب من 40 تنتهي في وقت شهر يتم تسعير في 2 أنت تعتقد بقوة أن الأسهم شيز سيرتفع بشكل حاد في في الأسابيع المقبلة بعد تقرير أرباحهم لذلك دفعت 200 لشراء واحد 40 شيز خيار الدعوة التي تغطي 100 سهم. بعد أن كنت على الفور وسعر شيز الأسهم المسيرات إلى 50 بعد أن ذكرت الشركة أرباح قوية ورفع توجيهاتها الأرباح ل الربع المقبل مع هذا الارتفاع الحاد في سعر السهم الأساسي، سوف استراتيجية شراء مكالمة الخاص بك صافي لكم ربح 800. دعونا نلقي نظرة على كيفية الحصول على هذا الرقم. إذا كنت لممارسة خيار المكالمة أف تر تقرير الأرباح، يمكنك استدعاء حقك لشراء 100 سهم من الأسهم شيز في 40 لكل منهما، ويمكن بيعها على الفور في السوق المفتوحة لمدة 50 حصة وهذا يمنحك ربحا من 10 للسهم الواحد كما يغطي كل عقد خيار الدعوة 100 سهم، فإن المبلغ الإجمالي الذي سوف تحصل عليه من ممارسة 1000. منذ كنت قد دفعت 200 لشراء خيار المكالمة، صافي الربح الخاص بك للتجارة بأكملها هو 800 ومن المثير للاهتمام أيضا أن نلاحظ أنه في هذا السيناريو، واستراتيجية شراء دعوة عائد الاستثمار من 400 هو أعلى بكثير من 25 العائد على الاستثمار يتحقق إذا كنت لشراء الأسهم نفسها. هذه الاستراتيجية من خيارات الدعوة التجارية يعرف باسم استراتيجية الدعوة طويلة انظر لدينا استراتيجية استراتيجية الدعوة طويلة للحصول على شرح أكثر تفصيلا وكذلك الصيغ لحساب الحد الأقصى الربح والخسارة القصوى ونقاط التعادل. خيارات الاتصال الدعوة. وبناء على شراء خيارات الاتصال، يمكن للمرء أيضا بيع كتابتها للربح خيار دعوة الكتاب، والمعروف أيضا باسم البائعين، وبيع خيارات الاتصال على أمل أن تنتهي صلاحيتها سس بحيث يمكن أن الجيب أقساط بيع المكالمات، أو مكالمة قصيرة، ينطوي على المزيد من المخاطر ولكن يمكن أيضا أن تكون مربحة جدا عند القيام به بشكل صحيح يمكن للمرء أن يبيع المكالمات المشمولة أو المكالمات المكشوفة عارية. تغطي المكالمات. تغطي المكالمة القصيرة إذا كان كاتب خيار الدعوة يمتلك الكمية الملزمة من الأمن الأساسي المكالمة المغطاة هي استراتيجية الخيار الشعبي التي تمكن الملاك لتوليد دخل إضافي من حيازات الأسهم من خلال البيع الدوري لخيارات الاتصال انظر لدينا استراتيجية استراتيجية تغطية المغطاة لمزيد من التفاصيل. المكالمات غير المكشوفة. عندما الخيار التاجر كتابة المكالمات دون امتلاك عقد الالتزام من الأمن الكامنة، وقال انه هو اختصار المكالمات عارية بيع قصيرة عارية من المكالمات هو استراتيجية خيار محفوفة بالمخاطر للغاية وليس من المستحسن للتاجر المبتدئ انظر مقال الدعوة عارية لمعرفة المزيد عن هذه الاستراتيجية. Call Spreads. A انتشار المكالمة هو استراتيجية الخيارات التي يتم شراء عدد متساو من عقود خيار المكالمة وبيعها في وقت واحد على سام ه الأمن الأساسي ولكن مع أسعار الإضراب مختلفة أو تواريخ انتهاء الصلاحية نداءات الاتصال الحد من الخسارة القصوى للمتداول الخيار على حساب الحد من أرباحه المحتملة في نفس الوقت. استعداد لبدء التداول. ويتم تمويل حساب التداول الجديد الخاص بك على الفور مع 5000 من الظاهري المال الذي يمكنك استخدامه لاختبار استراتيجيات التداول الخاصة بك باستخدام منصة التداول الافتراضية أوبتيونهوس s دون المخاطرة المال بجد. بمجرد بدء التداول الحقيقي، وجميع الصفقات القيام به في 60 يوما الأولى ستكون خالية من عمولة تصل إلى 1000 هذا هو عرض الوقت محدود قانون الآن. قد ترغب أيضا. تابع القراءة. شراء سترادلز هو وسيلة رائعة للعب الأرباح العديد من الأوقات، فجوة سعر السهم صعودا أو هبوطا بعد تقرير الأرباح الفصلية ولكن في كثير من الأحيان، واتجاه الحركة يمكن أن يكون لا يمكن التنبؤ بها ل على سبيل المثال، يمكن أن يحدث بيع على الرغم من أن تقرير الأرباح جيد إذا كان المستثمرون يتوقعون نتائج عظيمة قراءة على. إذا كنت صعودي جدا على مخزون معين على المدى الطويل، ويتطلع إلى شراء الأسهم ولكن يشعر أنه مبالغ فيها قليلا في الوقت الراهن، ثم قد ترغب في النظر في كتابة خيارات وضع على الأسهم كوسيلة للحصول عليه بسعر مخفض قراءة على. أيضا يعرف باسم الخيارات الرقمية، والخيارات الثنائية تنتمي إلى خاص فئة من الخيارات الغريبة التي يتداول المتداول الخيار بحتة على اتجاه الكامنة في غضون فترة قصيرة نسبيا من الزمن قراءة على. إذا كنت تستثمر نمط بيتر لينش، في محاولة للتنبؤ المقبل متعدد باغر، ثم كنت تريد أن ومعرفة المزيد عن ليبس ولماذا أعتبرها خيارا رائعا للاستثمار في مايكروسوفت المقبل قراءة على. الأرباح النقدية الصادرة عن الأسهم لها تأثير كبير على أسعار الخيارات الخاصة بهم وذلك لأن سعر السهم الأساسي ومن المتوقع أن تنخفض عن طريق توزيعات الأرباح المبلغ المدفوع في تاريخ توزيعات الأرباح السابقة ريد أون. كبديل لكتابة المكالمة المغطاة، يمكن للمرء أن يدخل انتشار المكالمة الثورية لاحتمال ربح مماثل ولكن مع متطلبات رأس المال أقل بكثير بدلا من عقد تحت كذبة الأسهم في استراتيجية المكالمة المغطاة، والبديل قراءة على. بعض الأسهم تدفع أرباحا سخية كل ربع كنت مؤهلا للحصول على توزيعات الأرباح إذا كنت تملك على الأسهم قبل تاريخ توزيع الأرباح السابقة اقرأ على. لتحقيق عوائد أعلى في سوق الأسهم، إلى جانب القيام المزيد من الواجبات المنزلية على الشركات التي ترغب في شراء، فإنه غالبا ما يكون من الضروري أن تأخذ على مخاطر عالية وهناك طريقة الأكثر شيوعا للقيام بذلك لشراء الأسهم على الهامش قراءة on. Day خيارات التداول يمكن أن تكون استراتيجية ناجحة ومربحة ولكن هناك بضعة أشياء تحتاج إلى معرفته قبل استخدام بدء استخدام خيارات التداول اليوم قراءة on. Learn حول نسبة استدعاء وضعت، والطريقة التي يتم اشتقاقها وكيف يمكن استخدامها كمؤشر مناقضة قراءة on. Put - المكالمة التكافؤ هو وهو مبدأ هام في تسعير الخيارات التي حددها هانز ستول لأول مرة في ورقته "العلاقة بين أسعار البيع والمكالمات" في عام 1969 وهو ينص على أن علاوة خيار الاتصال تعني سعر عادل معين لخيار الخيار المقابل الذي له نفس الإضراب سي وتاريخ انتهاء الصلاحية، والعكس بالعكس قراءة on. In خيارات التداول، قد تلاحظ استخدام بعض الحروف الهجائية اليونانية مثل دلتا أو غاما عند وصف المخاطر المرتبطة المواقف المختلفة وهي تعرف باسم اليونان قراءة على. منذ قيمة خيارات الأسهم يعتمد على سعر المخزون الأساسي، من المفيد حساب القيمة العادلة للسهم باستخدام تقنية تعرف باسم التدفقات النقدية المخصومة.